بنوك مدعومة من JPMorgan وCiti تخطط لشبكة ودائع مُرمَّزة مطلع عام 2027

ملخص سريع

• تخطط كبرى البنوك الأمريكية لإطلاق شبكة ودائع مُرمَّزة في مطلع عام 2027.
• من المتوقع أن تتولى غرفة المقاصة تشغيل الشبكة المدعومة من البنوك.
• يرتبط كلٌّ من JPMorgan وCiti وBank of America وWells Fargo بهذه الخطة.
• ستدعم الودائع المُرمَّزة التسوية الفورية على مدار الساعة.
• من المتوقع أن يكون أوائل المستخدمين شركات كبرى تدير تدفقات الخزينة.

تستعد مجموعة من كبرى البنوك الأمريكية لإطلاق شبكة مشتركة للودائع المُرمَّزة في وقت مبكر من النصف الأول لعام 2027، في خطوة جديدة من المؤسسات المالية التقليدية نحو البنية التحتية للمدفوعات القائمة على البلوكتشين.

من المتوقع أن يتولى تشغيل النظام المُخطط له غرفةُ المقاصة، وهي شركة مدفوعات من القطاع الخاص مملوكة لكبرى البنوك التجارية، من بينها JPMorgan Chase وBank of America وCitigroup وWells Fargo وغيرها. وقد أطلقت عليها بعض البنوك اسم "الجسر"، فيما أطلق عليها آخرون اسم "السلسلة".

صُمِّمت المنصة لربط مسارات الدفع المصرفية الحالية ببنية البلوكتشين التحتية، مما يتيح للودائع المُرمَّزة الانتقال الفوري والتسوية على مدار الساعة. وسيمنح النظام البنوك وسيلة لدعم المدفوعات على السلسلة مع إبقاء ودائع العملاء داخل المنظومة المصرفية الخاضعة للتنظيم.

البنوك تبني منصة مشتركة للودائع المُرمَّزة

الودائع المُرمَّزة هي تمثيلات رقمية للودائع المصرفية العادية تُصدَر على بنية البلوكتشين التحتية. وعلى خلاف العملات المستقرة التي تُصدرها شركات الكريبتو، تظل الودائع المُرمَّزة مرتبطة بالحسابات المصرفية وتحتفظ بنفس الإطار الائتماني والتنظيمي الأساسي للودائع التقليدية.

ستتيح الشبكة المُخططة للبنوك المشاركة نقل الودائع عبر الأنظمة القائمة على البلوكتشين دون الاعتماد على مُصدري عملات مستقرة خارجيين. ومن المتوقع أن يستقطب هذا الهيكل البنوكَ الساعية إلى مدفوعات أسرع وحركة أموال قابلة للبرمجة وتسوية فورية، مع البقاء ضمن القواعد المصرفية المعمول بها.

تُشغِّل غرفة المقاصة بالفعل بنية تحتية للمدفوعات تستخدمها البنوك، تشمل خدمات الدفع الفوري. وسيضع دورها في نظام الودائع المُرمَّزة المُخطط له الشبكةَ الجديدة ضمن إطار مملوك للبنوك بدلاً من هيكل أصيل في عالم الكريبتو.

لم تختر البنوك بعد مورداً لتقنية البلوكتشين الخاص بالشبكة. ومن المتوقع أن يكون النظام متاحاً للبنوك في جميع أنحاء الولايات المتحدة فور إطلاقه.

منافسة العملات المستقرة تدفع البنوك إلى الاستجابة

يأتي هذا المشروع في وقت تتوغل فيه شركات العملات المستقرة بشكل أعمق في المدفوعات وخدمات الخزينة والتحويلات عبر الحدود. وتتزايد مخاوف البنوك من أن العملات المستقرة قد تستنزف الودائع من المُقرضين التقليديين إذا بدأت الشركات والمستهلكون في استخدام الدولارات الرقمية خارج الحسابات المصرفية.

كما زاد تشريع العملات المستقرة في واشنطن من الاهتمام بهذه المسألة. وقد أبدت البنوك مخاوف من أن بعض هياكل العملات المستقرة قد تتيح مزايا شبيهة بالفوائد، في حين جادلت شركات الكريبتو بأن العملات المستقرة الخاضعة للتنظيم يمكنها تحسين سرعة المدفوعات وإمكانية الوصول إليها.

تُقدِّم الودائع المُرمَّزة للبنوك مساراً مختلفاً، إذ تتيح للمؤسسات المالية الاستفادة من تسوية البلوكتشين دون نقل الأموال خارج المنظومة المصرفية. وبالنسبة للبنوك، يساعد ذلك في الحفاظ على علاقات الودائع مع الاستجابة للطلب على أدوات الدفع الرقمية الأسرع.

بدأ القطاع المصرفي بالفعل في اختبار المنتجات ذات الصلة. فقد استخدم JPMorgan عملة JPM Coin للمدفوعات المؤسسية، كما أطلق رمز إيداع مقوَّم بالدولار على منصة Base للعملاء المؤسسيين. وقدَّم BNY خدمة ودائع مُرمَّزة للعملاء المؤسسيين، فيما عمل كلٌّ من DBS وKinexys التابع لـ J.P. Morgan على قابلية التشغيل البيني لتحويلات الودائع المُرمَّزة بين الأنظمة على السلسلة.

مستخدمو خزائن الشركات في المقدمة

من المتوقع أن يكون أوائل مستخدمي الشبكة المُخططة شركات متعددة الجنسيات كبرى. وتشمل حالات الاستخدام المحتملة إدارة السيولة في الوقت الفعلي، والعمليات الخزينية القابلة للبرمجة، والتسوية على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع، والمدفوعات عبر الحدود.

كثيراً ما تدير الشركات أموالها عبر بنوك وعملات ومناطق جغرافية متعددة. وقد تتيح لها شبكة الودائع المُرمَّزة تحريك السيولة خارج ساعات العمل المصرفية المعتادة وتقليل التأخيرات المرتبطة بعطلات نهاية الأسبوع والأعياد والمناطق الزمنية المختلفة.

وصف قادة خدمات Citi المشروعَ بوصفه جزءاً من الدور المستمر للبنك في التمويل وإدارة الأموال وأسواق رأس المال. وأفاد قادة المدفوعات في Bank of America بأن العملاء لا يطالبون بعد بالودائع المُرمَّزة على نطاق واسع، غير أن ثمة اهتماماً ببعض الجوانب، وتسعى البنوك إلى الاستعداد مع تطور التبني.

تعكس هذه المبادرة أيضاً تحولاً أوسع في نظرة البنوك إلى بنية البلوكتشين التحتية. فبدلاً من التعامل مع الأصول الرقمية باعتبارها سوقاً منفصلة فحسب، تعمل البنوك الكبرى على أنظمة تُطبِّق تسوية البلوكتشين على المنتجات المالية القائمة.

The post JPMorgan, Citi-Backed Banks Plan Tokenized Deposit Network for Early 2027 appeared first on CoinCentral.