Ameerika Ühendriikide asutused pakkuvad stabiilsete mündide klientide identifitseerimise eeskirju GENIUS-seaduse alusel

Kokkuvõte

• Ameerika Ühendriikide regulaatorid pakkusid välja kliendituumise reeglid stabiilsete mündi (stablecoin) väljastajatele.
• Ettepanek rakendab osa GENIUS-seadusest.
• Stabiilsete mündi väljastajaid käsitletakse BSA (Bank Secrecy Act – Pankade saladusseadus) alusel finantsasutustena.
• Väljastajatel peab olema kliendituumise protseduur ja nad peavad säilitama tuvastamise dokumentatsiooni.
• Üldsuse kommentaarid jäävad avatuks 60 päeva pärast avaldamist Federal Register’is.

Ameerika Ühendriikide finantsregulaatorid on pakkunud välja uued kliendituumise nõuded stabiilsete mündi väljastajatele GENIUS-seaduse alusel, lähendades sellega veel ühte digitaalsete varade turu osa pangatüübiliste vastavusstandarditele.

Federal Reserve, Rahaministeerium, Office of the Comptroller of the Currency, Federal Deposit Insurance Corporation, National Credit Union Administration ja Financial Crimes Enforcement Network avaldasid ettepaneku neljapäeval. Ettepanek nõuab lubatud maksestabiilsete mündi väljastajatel säilitada kliendituumise programmid, mis on sarnased neile, mida kasutavad pangad, brökerid, ühisfondid ja tulevaste tehingute komisjonikaupmehed.

Ettepanek on osa seadusest „Guiding and Establishing National Innovation for U.S. Stablecoins Act“, mida tuntakse ka kui GENIUS-seadust. Seadus, mis võeti vastu juulis 2025, loob föderaalset raamistikku stabiilsete mündi väljastajatele, hõlmates lubade andmist, reservide haldamist, kapitalinõudeid, riskijuhtimist ja vastavuskohustusi.

Stabiilsete mündi väljastajad lähevad vastavusse Pankade saladusseadusega

Ettepaneku kohaselt käsitletakse lubatud maksestabiilsete mündi väljastajaid kliendituumise eesmärgil finantsasutustena Pankade saladusseaduse (Bank Secrecy Act) alusel. See teeb kohustuslikuks vastavate väljastajate jaoks rahapesu vastaseid ja „tunne oma kliendi“ (KYC) protseduure, kui kasutajad avavad kontosid.

Ettepanek näeb ette, et väljastajatel peavad olema mõistlikud protseduurid igas isikus, kes soovib konto avada, identiteedi kontrollimiseks – juhul, kui see on mõistlik ja teostatav. Samuti nõutakse, et väljastajad säilitaksid tuvastamiseks kasutatud teabe kirjeid, sealhulgas nimed, aadressid ja muud identifitseerivad andmed.

Stabiilsete mündi väljastajatel tuleb ka kindlaks teha, kas kliendid on esitatud valitsuse poolt avaldatud nimekirjades teadaolevate või kahtlustatavate terroristide või terroristide organisatsioonide kohta. Nõuded on suunatud rahapesu, terrorismi rahastamise, sanktsioonide ümbermängimise ja muude stabiilsete mündidega seotud ebaseaduslike finantstegevuste riskide vähendamisele.

Regulaatorid väidavad, et kohustused on võrreldavad olemasolevate kliendituumise reeglitega traditsiooniliste finantsasutuste puhul. Reegel kehtib föderaalsete järelevalve all olevate väljastajate ja kvalifitseeruvate riigijärelevalve all olevate stabiilsete mündi väljastajate suhtes, luues seega ühtlasema vastavusraamistiku kogu sektoris.

GENIUS-seaduse rakendamine liigub reeglite koostamise etappi

Viimane ettepanek on ettepaneku avaldamise teade, mis avab veel ühe etapi föderaalsetes protsessides enne lõplike reeglite kehtestamist. Asutused võtavad üldsuse kommentaare vastu 60 päeva pärast avaldamist Federal Register’is.

Rahaministeerium oli varem saanud umbes 450 kommentaari pärast seda, kui regulaatorid septemberkuus avaldasid eelneva dokumendi GENIUS-seaduse rakendamise kohta tagasiside küsimiseks. Uus ettepanek peegeldab järgmist ametlikku sammu enne seda, kui asutused analüüsivad saadud vastuseid ja otsustavad lõplike regulatiivsete sõnastuste üle.

FinCEN on samuti alustanud seotud reeglite koostamist, et rakendada GENIUS-seaduse rahapesu vastaseid sätteid stabiilsete mündi väljastajatele. Koos võetuna näitavad need ettepanekud, kuidas föderaalasutused püüavad stabiilsete mündide tegevust integreerida olemasolevasse finantskuritegude vastasesse vastavussüsteemi.

Reegel ilmub ajal, mil stabiilsed müntid kasutatakse järjest enam maksetes, kauplemises, rahakohustuste täitmises ja digitaalsete varade arvutustes. Krypto-originaalsed väljastajad nagu Tether ja Circle domineerivad endiselt dollari tagatud stabiilsete mündide turul, samas kui traditsioonilised finantsfirmad on ka laienenud sellele alale.

Fed’i valitsusliige esitab kahtlusi sekundaarturu kohta

Federal Reserve’i valitsusliige Michael Barr ütleb, et ta jätkab muret, et GENIUS-seaduse raamistik ei lahenda täielikult sekundaarturu stabiilsete mündidega seotud ebaseadusliku finantstegevuse riske. Tema avaldus keskendub tehingutele, mis toimuvad väljaspool otsest väljastaja-konto suhet.

Barr ütleb, et mõned digitaalsete varade teenusepakkuja on oma koduriikides allutatud rahapesu vastastele ja terrorismi rahastamise vastastele reeglitele, kuid hoiatab, et kurjategijad võivad siiski vältida piiranguid digitaalsete varadega tehingute tegemisel.

130-leheküljelisest ettepanekust küsitakse, kas kliendituumise nõuded peaksid ulatuma ka sekundaarturu tegevuseni ja millistes olukordades. Regulaatorid paluvad ka tagasisidet potentsiaalsete eelistest ja puudustest, mis võivad tekkida reegli laiendamisel väljastajaga konto avamise suhtest kaugemale.

Küsimus on oluline, sest stabiilsed müntid levivad sageli laialdaselt pärast väljastamist. Tokenid võivad liikuda vahetusplatvormide, portfellide, detsentraliseeritud platvormide ja maksete rakenduste kaudu, mis võib tekitada vastavusprobleeme, kui väljastaja tasemel kliendituumise reeglid ei hõlma hilisemaid ülekanneid.

Ettepanek võib suurendada stabiilsete mündi väljastajate vastavuskulusid, kuid see võib samuti anda selgemad standardid firmadele, kes otsivad föderaalset või riigipõhist heakskiitu GENIUS-seaduse alusel. Ühtlane kliendituumise reegel võib aidata reguleeritud väljastajatel konkureerida institutsionaalsete partnerlusete saamisel, kus nõutakse rahapesu vastaseid kontrollmechanisme.

Postitus „Ameerika Ühendriikide asutused pakkuvad välja stabiilsete mündi kliendituumise reeglid GENIUS-seaduse alusel“ ilmus esmakordselt CoinCentral’is.