L'intégration Hyperliquid apporte les contrats perpétuels onchain à la plateforme institutionnelle Ripple Prime

Les traders institutionnels bénéficient d'un nouvel accès onchain alors que ripple prime intègre Hyperliquid, élargissant les outils de dérivés crypto au sein d'un environnement unique géré en termes de risque.

Ripple Prime ajoute l'accès aux dérivés décentralisés Hyperliquid

Ripple a intégré le protocole de dérivés décentralisés Hyperliquid dans sa plateforme de courtage de premier ordre institutionnelle, offrant aux clients un accès direct à la liquidité des contrats à terme perpétuels onchain de la plateforme. Cependant, la gestion de la marge et le contrôle de risque restent centralisés au sein de Ripple Prime, préservant les flux de travail institutionnels.

La société a expliqué que les clients pourront effectuer des marges croisées sur les expositions aux dérivés DeFi / Finance Décentralisée parallèlement aux positions sur d'autres marchés pris en charge. De plus, cette configuration vise à combiner la liquidité DeFi avec la surveillance traditionnelle des risques, ciblant les gestionnaires de portefeuille professionnels.

Marge croisée entre les marchés traditionnels et DeFi

Ripple Prime prend actuellement en charge une gamme d'actifs traditionnels, notamment le FX, les instruments à revenu fixe, les swaps de gré à gré et d'autres produits. La plateforme agit comme un point d'accès unique pour les institutions exécutant des stratégies multi-actifs, offrant une gestion centralisée des risques et une efficacité du capital améliorée pour leurs portefeuilles.

Avec la connexion Hyperliquid, les clients institutionnels peuvent désormais aligner les positions de dérivés crypto à marge croisée sur les marchés décentralisés avec une exposition dans des classes d'actifs plus familières. Cela dit, les positions sont toujours supervisées au sein de la pile de courtage de Ripple, ce qui peut plaire aux entreprises ayant besoin de rapports consolidés et de conformité.

L'essor rapide d'Hyperliquid dans les contrats perpétuels décentralisés

Hyperliquid est rapidement devenu la plus grande plateforme d'échanges décentralisées de contrats perpétuels, attirant l'attention des traders natifs crypto et traditionnels. À la mi-janvier, la plateforme avait dépassé 5 milliards de dollars d'intérêt ouvert et 200 milliards de dollars de volume des tradings mensuel, surpassant plusieurs plateformes de dérivés concurrentes.

De plus, Hyperliquid s'est étendu au-delà des contrats perpétuels sur les principaux tokens vers le trading de matières premières tokenisées et d'autres marchés expérimentaux. Cet ensemble de produits plus large soutient la logique stratégique de l'intégration, alors que les institutions explorent des opportunités de rendement et de couverture alternatives.

Expansion vers les matières premières et les marchés de prédiction

La récente hausse de l'activité des matières premières tokenisées de la plateforme, y compris les contrats à terme sur l'argent, a aidé son token HYPE à surperformer pendant la vente massive actuelle du marché. Cependant, l'équipe ne s'arrête pas aux matières premières ; la plateforme envisage également les marchés de prédiction comme un nouveau secteur de croissance.

Ces développements positionnent Hyperliquid comme plus qu'une simple plateforme d'échanges décentralisées de contrats perpétuels typique, la transformant potentiellement en un hub de trading DeFi multi-marchés. Pour les institutions y accédant via Ripple Prime, cela pourrait se traduire par de nouveaux instruments pour la spéculation et la couverture.

Dynamique d'interopérabilité et rôle de Flare

Le partenariat s'appuie sur des tendances d'interopérabilité plus larges sur les marchés d'actifs numériques. Plus tôt cette année, Flare – une blockchain axée sur l'interopérabilité – a lancé le premier marché au comptant XRP sur Hyperliquid avec le listing de FXRP. Cela dit, la dernière décision de Ripple se concentre sur l'accès aux dérivés via sa plateforme institutionnelle plutôt que sur le trading au comptant axé sur le détail.

Cette distinction souligne l'accent mis par Ripple sur le capital professionnel, où les garanties consolidées, les services de premier ordre et la compensation intégrée sont souvent plus importants que l'accès isolé aux plateformes DeFi.

Contexte de Ripple Prime et stratégie institutionnelle

Ripple a lancé sa plateforme Prime fin 2025 suite à son acquisition de 1,25 milliard de dollars de la société de courtage de premier ordre Hidden Road. L'accord a jeté les bases d'une stratégie de courtage plus large d'actifs numériques et multi-actifs ciblant les banques, les fonds et les entreprises de trading.

Depuis son lancement, le service a été présenté comme une passerelle pour les institutions afin d'accéder aux marchés traditionnels et à la liquidité crypto sous un modèle unifié de risque et de garantie. Cependant, l'intégration d'Hyperliquid marque l'une des étapes les plus claires vers l'intégration de marchés décentralisés directement dans cet environnement de courtage de premier ordre.

Contrats perpétuels onchain avec contrôles de risque centralisés

Dans le cadre de la nouvelle configuration, les traders institutionnels peuvent accéder à la liquidité des contrats perpétuels onchain d'Hyperliquid tout en maintenant le risque, la marge et les opérations ancrés dans la même interface qu'ils utilisent pour le FX et les revenus fixes. Cette approche vise à réduire les frictions opérationnelles pour les allocateurs qui souhaitent une exposition DeFi sans reconstruire toute leur infrastructure.

De plus, en permettant la marge croisée des dérivés décentralisés avec les instruments traditionnels, le modèle vise à améliorer l'efficacité du capital, qui est un objectif central pour tout courtage de premier ordre institutionnel moderne.

Perspectives d'intégration de DeFi dans les flux de travail institutionnels

Les observateurs de l'industrie considèrent ce type d'intégration comme une étape vers une convergence plus profonde entre la finance centralisée et l'infrastructure DeFi. Cette décision permet aux institutions d'expérimenter avec les contrats perpétuels onchain et des produits plus récents comme les matières premières tokenisées ou les marchés de prédiction tout en maintenant des normes de risque établies.

En résumé, la connexion Hyperliquid étend le rôle de Ripple Prime en tant que couche d'accès institutionnelle, reliant les marchés traditionnels, les actifs numériques et les dérivés décentralisés émergents au sein d'un environnement de premier ordre unique géré en termes de risque.