FTX-klanten dienen rechtszaak in tegen Fenwick & West vanwege betrokkenheid bij instorting van de beurs

• FTX-investeerders hebben een aangepaste rechtszaak aangespannen tegen advocatenkantoor Fenwick & West, waarin ze beweren dat het kantoor cruciaal was bij de frauduleuze activiteiten van de beurs.
• De rechtszaak beweert dat Fenwick & West de juridische structuur heeft ontworpen die FTX in staat stelde klantfondsen te plunderen.
• Het kantoor zou volgens de aanklacht ook hebben geholpen bij het beheren en vertegenwoordigen van "duidelijk conflicterende bedrijven" zonder enige juridische waarborgen.

Klanten van de failliete crypto-beurs FTX beschuldigen Fenwick & West van directe betrokkenheid bij de frauduleuze activiteiten van de beurs door het creëren van een structuur die fraude en witwassen mogelijk maakte, volgens een aanklacht op maandag.

FTX-klanten klagen Fenwick & West aan voor vermeende betrokkenheid bij criminele activiteiten van de beurs

Klanten beweren dat het Silicon Valley-advocatenkantoor Fenwick & West direct betrokken was bij de criminele activiteiten van de failliete crypto-beurs FTX, volgens een aanklacht op maandag bij een districtsrechtbank in het zuidelijke district van Florida.

De investeerders beweren dat het strafproces van Sam Bankman-Fried en de faillissementsprocedures van FTX bewijs hebben onthuld waaruit blijkt dat "Fenwick een sleutelrol en cruciale rol speelde in de belangrijkste aspecten van waarom en hoe de FTX-fraude werd gepleegd."

De aanklacht geeft aan dat Fenwick "daadwerkelijke kennis had van de FTX-fraude en 'substantiële hulp' bood." Investeerders stelden dat het kantoor naar verluidt structuren heeft gecreëerd en goedgekeurd die de plundering van miljoenen dollars aan klantfondsen door veroordeelde FTX-insiders mogelijk maakten.

"Fenwick stemde ermee in om duidelijk conflicterende bedrijven (zoals Alameda Research, FTX, North Dimension, enz.) op te richten, te beheren en te vertegenwoordigen, die doelbewust geen waarborgen hadden om de miljarden dollars te voorkomen die toegegeven gestolen zijn," stelde de aanklacht.

Er wordt ook beweerd dat FTX en oprichter Sam Bankman-Fried (SBF) de status en reputatie van Fenwick gebruikten om geloofwaardigheid te krijgen en investeringen van durfkapitaalbedrijven aan te trekken.

Fenwick & West diende als een van de 130 verschillende advocatenkantoren die door FTX werden ingehuurd vóór de instorting in 2022 en is het enige genoemde kantoor in de aangepaste aanklacht als medeplichtige aan de beurs en zijn oprichter.

Na het beoordelen van meer dan 200.000 documenten concludeerde een onafhankelijke onderzoeker in het FTX-faillissement dat Fenwick "diep verweven was in bijna elk aspect van de fraude en het wangedrag van de FTX Group," volgens de aanklacht.

Tijdens zijn proces beweerde SBF dat hij vertrouwde op juridisch advies van Fenwick & West over vele zakelijke aangelegenheden, waaronder communicatie- en nalevingsbeleid, wat suggereert dat sommige van zijn acties gebaseerd waren op juridisch advies.

Fenwick heeft echter naar verluidt de claims van SBF en FTX-klanten ontkend, en stelde dat het alleen standaard juridische diensten aan de FTX Group leverde. Het beweert ook dat het volgens de wet niet verantwoordelijk kan worden gehouden voor het vermeende wangedrag.

FTX vroeg in november 2022 faillissement aan nadat het naar verluidt klantfondsen had verduisterd en zich had beziggehouden met risicovolle investeringen via zijn zusterbedrijf Alameda Research. Na de faillissementsprocedures werd Sam Bankman-Fried gearresteerd en later veroordeeld in 2023, wat resulteerde in een gevangenisstraf van 25 jaar.