Amerikaanse aandelen stijgen ondanks Iran-oorlog terwijl handelaren oliestijging en geopolitieke risico's negeren

De Amerikaanse aandelenmarkt bleef dinsdag stijgen, ondanks dat het oorlogsverhaal rond Iran direct onder de aandacht van handelaren bleef. De S&P 500 steeg met 0,6%. De Nasdaq Composite won bijna 0,7%. De Dow Jones Industrial Average voegde ongeveer 250 punten toe, of 0,5%.

Ondertussen stegen de olieprijzen met ongeveer 2%, waarbij Brent-ruwe olie op het moment van publicatie weer boven de $100 per vat zat, volgens gegevens van TradingView.

Handelaren blijven aandelen kopen, terwijl de VS-Israël-oorlog in Iran en olieprijzen in de belangstelling blijven

Op maandag steeg de S&P 500 met 1%, de Nasdaq Composite steeg met 1,2%, en de Dow eindigde de dag meer dan 300 punten hoger, of 0,8%.

Een deel van die sprong kwam nadat olie terugviel. Minister van Financiën Scott Bessent beweerde dat de VS Iraanse olietankers door de Straat van Hormuz laat varen, wat natuurlijk een leugen is, maar gaf de aandelenmarkt wel ademruimte.

Toch was niet iedereen blij met hoe ontspannen de handelaren eruit zagen. Tony Pasquariello, wereldhoofd hedgefondsdekking bij Goldman Sachs, waarschuwde klanten dat de aandelenmarkt het VS-Iran-risico mogelijk te licht opvat.

Tony schreef: "Ik maak me zorgen dat de aandelenmarkt de potentiële neerwaartse risico's onderschat. De markt is zeker slimmer dan ik, maar ik ben verrast dat marktdeelnemers niet bezorgder zijn."

Er waren ook tekenen dat het transportplan nog niet helemaal klaar was. Rapporten zeiden dat er een escortecoalitie in het Midden-Oosten werd gevormd, maar Donald Trump zei maandag dat de groep nog niet compleet was.

Hij vertelde verslaggevers: "We hebben enkele [landen] die echt enthousiast zijn. Ze komen al. Ze zijn al begonnen daar te komen." Hij voegde toe: "We geven jullie een lijst. Sommigen zijn erg enthousiast, en anderen zijn minder enthousiast, en ik neem aan dat sommigen het niet zullen doen." Dat liet ruimte voor twijfel, en twijfel doet ertoe wanneer zoveel van dit aandelen verhaal verbonden is met scheepvaartroutes en oliestroom.

Maar zojuist plaatste Trump op Truth dat:-

Grafieken tonen oververkochte aandelencondities, terwijl volume en momentum zwak blijven

De stijging van aandelenprijzen is niet gepaard gegaan met een sterk handelsvolume. Dat is een reden waarom sommige handelaren niet volledig overtuigd zijn van de opleving. Op maandag handelde de SPDR S&P 500 ETF, of SPY, 71,3 miljoen aandelen. Het 30-daags gemiddelde volume is 88,5 miljoen.

Het Invesco QQQ Trust, dat de Nasdaq-100 volgt, handelde 44,4 miljoen aandelen. Het 30-daags gemiddelde is 71,5 miljoen. Dus de rally vond plaats, maar het verkeer erachter was licht.

Er is ook een splitsing binnen de grafieken. De S&P 500 houdt zich nog steeds boven zijn 200-daags voortschrijdend gemiddelde, wat een belangrijk niveau is voor handelaren die de grotere trend volgen.

Maar Rob Ginsberg van Wolfe Research zei dat één groep moet herstellen voordat deze rally echt meer kan betekenen. Die groep is financiële waarden. De S&P 500 financiële sector is deze maand 4% gedaald, en Rob noemde het "diep oververkocht."

Hij schreef: "We zijn al geruime tijd scherp gericht geweest op hun zorgwekkende prestaties, en als de markt een krachtig standpunt gaat innemen bij zijn 200-daags gemiddelde, moet dit degene zijn die ons de weg wijst."

Voor de Dow zijn er voor het eerst sinds november kortetermijn oververkochte condities aanwezig. Een nieuw signaal van de DeMARK Indicators wijst op een herstel deze week.

Maar het 50-daags voortschrijdend gemiddelde bij 49.000 is het eerste weerstandsniveau, en een herstel van die omvang lijkt niet waarschijnlijk voordat de correctie weer doorzet.

De terugval is al gepaard gegaan met het soort verlies van middellange termijn momentum dat niet is gezien sinds het eerste kwartaal van 2025.

Een bearish crossover in wekelijkse MACD suggereert dat elk herstel kort kan zijn, en dan plaats kan maken voor een daling onder het 200-daags voortschrijdend gemiddelde. Voormalige hoogtepunten bij 45.000 zijn het volgende steungebied, ondersteund door het wekelijkse wolkenmodel.

De correctie kan ook een A-B-C-patroon blijven volgen, wat wijst op nog een beweging naar beneden na een herstel. Een belangrijker dieptepunt kan nog minstens een paar weken weg zijn.

Desondanks is de verhouding van de Dow tot de S&P 500 nu kortetermijn oververkocht binnen wat lijkt op een afgeronde bodem, wat suggereert dat de Dow mogelijk minder zal dalen dan de S&P 500 tijdens de rest van deze correctie.

De slimste crypto-hoofden lezen onze nieuwsbrief al. Wil je meedoen? Sluit je bij hen aan.