Fintech-bedrijven bieden nu kerninfrastructuur voor naar schatting 70% van de nieuwe financiële producten die wereldwijd worden gelanceerd, volgens een rapport uit 2025 van het fintech-onderzoeksteam van Andreessen Horowitz. Van betaalverwerkings-API's tot banking-as-a-service-platforms, de technische ruggengraat van moderne financiën wordt steeds vaker gebouwd en onderhouden door fintech-bedrijven in plaats van traditionele banken of legacy-technologieleveranciers. Deze verschuiving heeft opnieuw gedefinieerd wat financiële infrastructuur betekent en wie deze controleert.
Hoe financiële infrastructuur er vandaag uitziet
Financiële infrastructuur was ooit synoniem met interbancaire afwikkelingssystemen, kaartnetwerken en kernbankplatforms die werden beheerd door een handvol grote bedrijven. Visa, Mastercard, SWIFT, FIS en Fiserv domineerden de sector decennialang. Hoewel deze spelers nog steeds belangrijk zijn, is er bovenop hen een nieuwe infrastructuurlaag ontstaan, gebouwd door fintech-bedrijven die zich specialiseren in het programmeerbaar en toegankelijk maken van financiële diensten via API's.
Plaid verbindt meer dan 12.000 financiële instellingen met fintech-applicaties, en maakt alles mogelijk van accountverificatie tot het delen van transactiegegevens. Marqeta biedt kaartuitgifteinfrastructuur die wordt gebruikt door Square, DoorDash en Affirm. Galileo verwerkt meer dan 150 miljoen accounts voor neobanken en fintech-bedrijven. Fintech-infrastructuurplatforms vertegenwoordigen een kans van $150 miljard, en investeringen in deze laag zijn sneller gegroeid dan in consumentgerichte fintech.
Volgens een McKinsey-analyse van de modernisering van bankinfrastructuur groeide de uitgaven aan fintech-infrastructuur tussen 2020 en 2025 jaarlijks met 28%, vergeleken met 6% groei in uitgaven aan legacy-banksystemen.
Banking-as-a-Service en de API-economie
Banking-as-a-service (BaaS) is een van de belangrijkste infrastructuurinnovaties van het afgelopen decennium. BaaS-platforms stellen niet-bankbedrijven in staat financiële diensten aan te bieden, waaronder depositorekeningen, debetkaarten en leningen, zonder eigen bankvergunningen te verkrijgen. De BaaS-aanbieder heeft de vergunning en beheert de naleving, terwijl het niet-bankbedrijf de klantrelatie bezit.
Bedrijven zoals Synapse, Unit, Treasury Prime en Column hebben BaaS-platforms gebouwd die financiële functies aandrijven in applicaties van Apple tot Uber. Volgens de gegevens van Statista over de BaaS-marktomvang bereikte de mondiale BaaS-markt $40 miljard in 2025 en zal naar verwachting groeien tot $74 miljard tegen 2030.
Financiële API's drijven de volgende generatie fintech-platforms aan. Het API-model heeft het mogelijk gemaakt dat een startup met twee personen bankdiensten kan aanbieden die nog maar 10 jaar geleden een team van 200 personen en een bankvergunning zouden hebben vereist. Deze verlaging van toetredingsdrempels is een van de belangrijkste drijvende krachten achter de fintech-boom geweest.
Real-time betalingsnetwerken en afwikkelingssystemen
Moderne financiële infrastructuur omvat ook real-time betalingssystemen die transacties in seconden in plaats van dagen verwerken. India's UPI, Brazilië's Pix, het Faster Payments-systeem van het VK en het FedNow-systeem van de Amerikaanse Federal Reserve bieden allemaal onmiddellijke afwikkelingsmogelijkheden. Volgens een Accenture-rapport uit 2025 over real-time betalingen bereikten mondiale real-time betalingstransacties 266 miljard in 2025, een stijging van 118 miljard in 2022.
Fintech-bedrijven zijn zowel gebruikers als bouwers van deze systemen. Wise heeft zijn eigen multi-valuta-afwikkelingsnetwerk gebouwd dat de afhankelijkheid van het traditionele correspondentbanksysteem vermindert. Het betalingsnetwerk van Ripple gebruikt blockchain-gebaseerde afwikkeling voor grensoverschrijdende transacties. Fintech herschept de wereldwijde financiële dienstverlening van $300 biljoen, en infrastructuurinnovatie is het mechanisme waardoor veel van die herschikking plaatsvindt.
Risico's en regelgevingsoverwegingen
De groeiende afhankelijkheid van fintech-infrastructuur creëert concentratierisico's. Toen Synapse, een grote BaaS-aanbieder, in 2024 financiële problemen ondervond, trof dit tientallen fintech-bedrijven en hun klanten. Toezichthouders hebben gereageerd door het toezicht op fintech-infrastructuuraanbieders te verhogen. De OCC, FDIC en Federal Reserve hebben in 2025 gezamenlijk richtlijnen uitgevaardigd over bank-fintech-partnerschappen en risicobeheer van derden.
Volgens een BCG-beoordeling van fintech-infrastructuurrisico's zijn de drie belangrijkste risico's die door financiële toezichthouders zijn geïdentificeerd operationele veerkracht, gegevensbeveiliging en klantbescherming in serviceketenmet meerdere partijen. De wereldwijde fintech-omzet zal naar verwachting groeien met een CAGR van 23%, maar die groei hangt af van het behoud van het vertrouwen en de stabiliteit van de infrastructuurlaag.
Het cijfer van 70% van Andreessen Horowitz onderschat de langetermijntrend. Naarmate meer financiële producten worden gebouwd op programmeerbare, API-gestuurde infrastructuur, zal het aandeel van nieuwe financiële diensten dat afhankelijk is van fintech-infrastructuur binnen de komende vijf jaar 90% naderen.
