Не тільки Nvidia: чому TSMC, Broadcom і Micron можуть стати наступними великими переможцями у сфері ШІ

Коротко

• TSMC очікує зростання доходів майже на 30% у 2026 році, підживлене попитом на виробництво ШІ-чіпів
• Broadcom прогнозує понад 100 мільярдів доларів продажів ШІ-чіпів до 2027 року, підтримуваних кастомним кремнієм та попитом на мережеві рішення
• Micron перевершив оцінки доходів Wall Street, керований зростаючим попитом на високопропускну пам'ять
• Всі три акції мають сильні рейтинги аналітиків на купівлю без жодних рекомендацій на продаж наразі
• Великі капітальні витрати Micron викликали деяке занепокоєння інвесторів, незважаючи на сильні результати прибутків

Taiwan Semiconductor Manufacturing, Broadcom та Micron — це три акції, які привертають увагу в умовах продовження розбудови ШІ-інфраструктури. Кожна з них виконує різну роль у ланцюзі постачання, який забезпечує роботу ШІ-систем.

Nvidia отримує більшість заголовків, але ці три компанії постачають компоненти та послуги, які забезпечують роботу ШІ-чіпів у масштабі.

TSMC: основа виробництва

TSMC виробляє чіпи для багатьох провідних світових розробників чіпів, включаючи Nvidia та AMD. Компанія заявила в січні, що очікує зростання доходів 2026 року майже на 30% у доларах США, керованого попитом на ШІ-акселератори.

Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited, TSM

Оскільки TSMC працює з кількома розробниками чіпів, їй не потрібно обирати переможця. Вона отримує вигоду від витрат на ШІ у всіх сферах.

Broadcom нещодавно відзначила виробничі потужності TSMC як вузьке місце до 2026 року, вказуючи на обмежену пропозицію у виробництві передових чіпів.

Аналітики Wall Street переважно позитивні. Із 15 аналітиків, яких відстежує MarketBeat, 13 мають бичачі рейтинги — включаючи 10 купівель та 3 сильні купівлі — з 2 утриманнями та нульовими рейтингами на продаж.

Broadcom: кастомні чіпи та ШІ-мережі

Broadcom будує сильну позицію в ШІ через два напрямки: дизайн кастомних чіпів для хмарних компаній та мережеве обладнання, яке з'єднує ШІ-кластери разом.

Broadcom Inc., AVGO

Reuters повідомив цього місяця, що Broadcom очікує понад 100 мільярдів доларів продажів ШІ-чіпів до 2027 року. Зростання стимулюється гіперскейлерами — великими хмарними компаніями — які розробляють власні ШІ-процесори замість купівлі готових GPU.

Broadcom також постачає комутаційне та з'єднувальне обладнання, необхідне для роботи великих ШІ-дата-центрів, що дає їй експозицію за межами лише попиту на чіпи.

Настрої аналітиків сильні. MarketBeat показує 33 рейтинги, з 29 купівлями та 1 сильною купівлею проти 3 утримань та жодних продажів. Консенсус — "Помірна купівля".

Micron: постачальник пам'яті

Micron виробляє високопропускну пам'ять, компонент, який зараз вважається важливим для ШІ-серверів та акселераторів.

Micron Technology, Inc., MU

Reuters повідомив минулого тижня, що Micron продемонстрував сильний квартал і прогнозує доходи значно вище очікувань Wall Street, з попитом на ШІ-пам'ять як ключовим драйвером.

Micron є одним із лише трьох основних постачальників високопропускної пам'яті в світі, що обмежує конкуренцію та підтримує ціноутворення.

Однак збільшені плани капітальних витрат компанії занепокоїли деяких інвесторів навіть після сильного перевищення прибутків.

Рейтинги аналітиків залишаються бичачими. MarketBeat показує 38 загальних рейтингів — 29 купівель та 5 сильних купівель — з 4 утриманнями та жодних продажів.

Прогноз доходів Micron вище оцінок Wall Street став найновішим каталізатором прибутків для акцій на поточний квартал.

Підсумок

TSMC, Broadcom та Micron займають різні сегменти ланцюга постачання ШІ, але зараз у них є одна спільна риса: сильна підтримка аналітиків та нульові рейтинги на продаж у всіх випадках. Чи збережеться це в умовах зростання капітальних витрат та зміни конкуренції, залишається невідомим, але наразі цифри розповідають послідовну історію.

Пост Beyond Nvidia: Why TSMC, Broadcom, and Micron Could Be the Next Big AI Winners вперше з'явився на CoinCentral.