Các cơ quan quản lý Mỹ đang thúc đẩy một cuộc đại tu phối hợp về giám sát ngân hàng và stablecoin, thắt chặt các yêu cầu chống rửa tiền [AML] đồng thời loại bỏ một công cụ giám sát gây tranh cãi đã từ lâu định hình cách các ngân hàng tương tác với các công ty crypto.
Các đề xuất do Tổng công ty Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang dẫn đầu, cùng với Văn phòng Kiểm soát viên Tiền tệ và các cơ quan khác, báo hiệu sự chuyển đổi sang một khung chính thức hơn, dựa trên quy tắc điều chỉnh cả tài chính truyền thống và tài sản kỹ thuật số.
Stablecoin tiến gần hơn đến quy định theo kiểu ngân hàng
Trọng tâm của những thay đổi là việc triển khai khung GENIUS Act. Điều này sẽ đưa các nhà phát hành stablecoin vào các tiêu chuẩn tương tự như những tiêu chuẩn áp dụng cho các tổ chức tài chính được quản lý.
Theo đề xuất, các nhà phát hành sẽ được yêu cầu duy trì dự trữ 1:1, đáp ứng các tiêu chuẩn thanh khoản và quản lý rủi ro, và hoạt động trong các giới hạn kinh doanh được xác định rõ ràng.
Các hoạt động như cho vay dựa trên stablecoin đã phát hành hoặc cung cấp lợi suất sẽ bị hạn chế, củng cố một mô hình bảo thủ, tập trung vào thanh toán.
Quan trọng là, khung này làm rõ rằng trong khi dự trữ được giữ trong ngân hàng có thể được bảo hiểm cho nhà phát hành, bản thân những người nắm giữ stablecoin sẽ không nhận được bảo vệ bảo hiểm tiền gửi. Sự phân biệt này định hình lại cách người dùng nắm giữ token được neo với đô la hiểu về rủi ro.
Quy tắc AML chuyển sang thực thi dựa trên rủi ro
Cùng với giám sát stablecoin, các cơ quan quản lý đang đề xuất một cuộc viết lại rộng hơn các yêu cầu AML và tài trợ chống khủng bố [CFT].
Khung cập nhật nhấn mạnh tuân thủ dựa trên rủi ro. Nó yêu cầu các ngân hàng phân bổ nguồn lực cho các hoạt động có rủi ro cao hơn thay vì dựa vào danh sách kiểm tra tiêu chuẩn hóa.
Các tổ chức sẽ được kỳ vọng duy trì các chương trình AML không chỉ được thiết lập trên giấy tờ mà còn có hiệu quả rõ ràng trong thực tế.
Mạng lưới Thực thi Tội phạm Tài chính cũng được thiết lập để đóng vai trò trung tâm hơn. Nó sẽ có sự phối hợp tăng cường giữa các cơ quan và sự tham gia lớn hơn vào các quyết định giám sát và thực thi.
Các thay đổi mở rộng đến các nhà phát hành stablecoin, những người sẽ được yêu cầu triển khai các chương trình AML như một phần trong việc hòa nhập vào hệ thống tài chính được quản lý.
Cơ quan quản lý loại bỏ "rủi ro danh tiếng" khỏi giám sát
Trong một động thái song song, các cơ quan quản lý đã đề xuất loại bỏ việc sử dụng "rủi ro danh tiếng" làm cơ sở cho giám sát ngân hàng.
Thay đổi này sẽ cấm các cơ quan gây áp lực lên các ngân hàng để cắt đứt quan hệ với các doanh nghiệp hợp pháp dựa trên mối quan tâm công chúng hoặc chính trị được nhận thức. Thay vào đó, giám sát sẽ tập trung nghiêm ngặt vào các rủi ro có thể đo lường như tín dụng, thanh khoản và rủi ro hoạt động.
Động thái này giải quyết những lo ngại lâu dài về "debanking," đặc biệt là trong số các công ty crypto và các ngành công nghiệp khác đã phải đối mặt với việc đóng tài khoản mặc dù hoạt động trong ranh giới hợp pháp.
Sự chuyển đổi sang giám sát tài chính dựa trên quy tắc
Nhìn chung, các đề xuất phản ánh một sự chuyển đổi rộng hơn trong cách các cơ quan quản lý Mỹ tiếp cận giám sát tài chính.
Một mặt, giám sát đang trở nên có cấu trúc hơn, với các yêu cầu AML chặt chẽ hơn và các tiêu chuẩn rõ ràng hơn cho các nhà phát hành stablecoin.
Mặt khác, các cơ quan quản lý đang hạn chế quyền tự quyết của họ bằng cách loại bỏ các công cụ chủ quan đã từng định hình kết quả thực thi trong lịch sử.
Kết quả là một khung tìm cách tích hợp tài sản kỹ thuật số vào hệ thống tài chính trong khi giảm sự mơ hồ về cách áp dụng các quy tắc.
Tóm tắt cuối cùng
- Các cơ quan quản lý Mỹ đang thắt chặt các tiêu chuẩn AML và đưa các nhà phát hành stablecoin vào giám sát giống như ngân hàng, củng cố cách tiếp cận có cấu trúc hơn đối với tài chính kỹ thuật số.
- Đồng thời, việc loại bỏ "rủi ro danh tiếng" báo hiệu sự chuyển đổi sang giám sát khách quan, dựa trên quy tắc, với những tác động tiềm tăng đối với quyền truy cập các dịch vụ ngân hàng của các công ty crypto.
Nguồn: https://ambcrypto.com/u-s-regulators-tighten-aml-rules-while-banning-reputation-risk-in-banking-overhaul/
