Palantir (PLTR) 股价在强劲的第三季度财报后下跌14% – 是时候买入了吗？

摘要

• Palantir报告第三季度收入为11.8亿美元，同比增长63%，净收入增长40%至4.756亿美元
• 尽管业绩创纪录，但在11月4日发布财报后的一周内，股价下跌了14%
• 美国商业收入激增121%至3.97亿美元，而美国政府收入增长52%至4.86亿美元
• Palantir完成了204笔价值超过100万美元的交易，其中包括53笔价值超过1000万美元的交易
• 对人工智能泡沫的担忧和极高的估值倍数导致了财报发布后的抛售

Palantir Technologies在11月4日报告的第三季度业绩全面超出预期。但股价不升反降，在随后的一周内下跌了14%。

Palantir Technologies Inc., PLTR

这家数据挖掘和人工智能平台公司公布季度收入为11.8亿美元。这比去年同期增长了63%。净收入增长40%至4.756亿美元。

公司调整后的每股收益为0.21美元。美国商业收入增长121%至3.97亿美元。美国政府收入增长52%至4.86亿美元。

Palantir在本季度完成了204笔价值超过100万美元的交易。其中，91笔价值超过500万美元。另有53笔超过1000万美元。

公司签署了总价值27.6亿美元的合同。美国商业客户占总额的13.1亿美元。

全年收入预计将在43.96亿美元至44亿美元之间。尽管这些数据强劲，但投资者在报告发布后仍选择了抛售。

估值担忧导致抛售

股票的估值指标说明了部分原因。Palantir的市盈率为623。预期市盈率为217。

市销率为137。相比之下，应用软件公司的行业平均水平为8.8。换句话说，投资者为Palantir的每1美元收入支付137美元。

即使使用预期收入估计，市销率仍为103。随着股价增长超过收入增长，这些数字在近年来稳步攀升。

Freedom Capital Markets分析师Almas Almaganbetov将目标价从125美元上调至170美元。但他保持对该股的卖出评级。他表示，这些股票可能被定价为完美。

该分析师注意到美国市场有明显的吸引力。他表示人工智能软件的采用速度比预期更快。但欧洲在本季度保持平稳，延续了最近几个季度的趋势。

关于未来增长的问题

Almaganbetov表示，展望明年之后，前景变得不那么明朗。美国商业增长可能在异常强劲的一年后放缓。政府和国防预算可能面临压力。

公司继续招聘人工智能人才，这可能影响利润率。分析师认为，当前股价已经考虑了几年的强劲增长。这几乎没有留下任何犯错的余地。

Karp在他的股东信中反驳了怀疑者。他表示批评者"陷入了一种疯狂和自我毁灭的困惑中"。他辩称，Palantir为散户投资者提供了通常只限于顶级风险投资家的回报。

华尔街分析师对该股票意见不一。基于11个持有评级、3个买入评级和2个卖出评级，共识评级为持有。平均目标价187.87美元，暗示从当前水平上涨9.14%。

该股票今年迄今仍上涨超过127%。增长受到全球国防支出增加和对人工智能软件需求的推动。Palantir的人工智能平台于2023年中期推出，推动了最近的大部分增长势头。

公司报告本季度调整后的营业利润率为51%。Palantir以CEO Karp描述的"极快速度"完成交易。美国商业业务在所有部门中显示出最强劲的增长。

文章《Palantir (PLTR)股票在强劲的第三季度财报后下跌14% - 是时候买入了吗？》首次发表于CoinCentral。