英伟达H200芯片对华销售仍被阻止，等待美国许可批准

Nvidia至今仍未向中国出货任何一颗H200 AI芯片,距离总统唐纳德·特朗普批准出口已近两个月。问题出在哪?美国政府正以国家安全审查为由拖延一切。

在华盛顿决定要施加什么限制的同时,中国客户正在观望。在确切知道许可证附带什么规则之前,没有人下订单。

早在12月,黄仁勋以为他已经搞定了。这位Nvidia首席执行官直接与特朗普达成协议,允许H200销往中国。该协议让人们看到希望,Nvidia可能重返黄仁勋所说年价值500亿美元的市场。

此后,该公司通知供应商开始大量生产H200。需求预计将会非常巨大。然而,这股势头已经消失。一些供应商现在已完全暂停H200零件的生产。

许可证延迟持续,各部门就限制措施发生冲突

特朗普的批准并非最后一步。他要求政府在任何实际销售开始前进行国家安全审查。1月,商务部确实放宽了一些出口规则。但这些出口仍需获得国务院、国防部和能源部的许可批准。商务部已完成审查,但国务院正在拖延进度。

"国务院让事情变得非常困难,"一位熟悉情况的人士表示。据其他知情人士透露,国务院希望实施更严格的限制,担心这些芯片可能被中国军方或情报机构使用。

克里斯·麦奎尔(Chris McGuire),一位前出口管制官员、现任外交关系委员会成员,解释了原因。"国务院在中国公司是否以及如何使用这些芯片来支持中国国防和情报部门方面拥有深厚的专业知识,"他说。"如果国务院提出担忧……那就存在真实且重大的风险。"

这个许可流程比平时复杂得多。一位消息人士表示,这是因为特朗普的方法是倒着来的;他先同意销售,然后才让各机构制定规则。现在每个人都在努力追赶进度。

中国买家等待,Nvidia失去势头

12月的协议不仅影响Nvidia。竞争对手AMD也陷入这个混乱局面。该协议允许美国政府从销售中抽取25%,并执行严格的批准条件。这些条件包括:

• 所有出货量的一半必须留在美国
• 芯片必须由美国的第三方实验室进行测试
• 买家必须报告芯片将如何以及在哪里使用

还不止这些。中国公司还必须说服美国监管机构,H200芯片不会帮助中国军方。到目前为止,这还是个大问号。

在中国方面,北京持谨慎态度。监管机构正在考虑向阿里巴巴和字节跳动等公司提供有限访问权限,但尚未最终确定。他们在等待美国是否会发放许可证。即使获得一些许可证,他们也不能将H200芯片运往海外,因此无法用它们建立全球数据中心。

相反,这些公司可能会继续在中国境外租用服务器,或寻找替代方案,因为无法保证他们能获得所需数量的H200。

与此同时,AMD也陷入困境。本周与分析师交谈时,首席执行官苏姿丰证实AMD仍未获得根据同一协议出货其MI325X芯片的批准。

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