Permainan baru: Bagaimana kebijakan CBN mengubah lanskap fintech Nigeria pada tahun 2025

Bank Sentral Nigeria dan lembaga lainnya mengeluarkan 14 perubahan kebijakan pada tahun 2025, secara fundamental mengubah cara fintech beroperasi di ekonomi terbesar Afrika.

Dari aturan perbankan agen yang lebih ketat hingga kerangka Open Banking pertama di benua ini, regulasi ini menandakan pergeseran menuju pengawasan yang lebih ketat dan standardisasi di sektor yang sebagian besar beroperasi dengan regulasi yang lebih ringan.

Tahun ini dimulai dengan kebijakan yang berfokus pada diaspora. Pada tanggal Januari 10, CBN memperkenalkan skema Rekening Biasa Warga Nigeria Non-Residen dan Rekening Investasi Warga Nigeria Non-Residen, memungkinkan warga Nigeria di luar negeri untuk mengirimkan penghasilan asing dan mengelola dana dalam mata uang asing dan lokal.

Langkah ini secara langsung memengaruhi platform pengiriman uang dan layanan pembayaran lintas batas, menciptakan persyaratan infrastruktur baru untuk menangani rekening mata uang ganda.

Maret membawa Sistem Manajemen Perbendaharaan dan Pendapatan, yang terdapat dalam surat edaran 28 Februari, untuk menggantikan Remita untuk pengumpulan pendapatan pemerintah. Platform pembayaran yang memproses transaksi pemerintah menghadapi persyaratan integrasi dengan sistem baru, memengaruhi segala hal mulai dari pembayaran pajak hingga perpanjangan lisensi.

April menandai momen penting. CBN secara resmi menyetujui implementasi Open Banking, menjadikan Nigeria negara Afrika pertama yang melakukannya.

Gubernur CBN, Olayemi Cardoso

Awalnya dijadwalkan pada Agustus 1, tanggal peluncuran bergeser ke awal 2026. Kerangka kerja ini mewajibkan API terstandarisasi di semua bank tetapi membatasi akses secara ketat hanya untuk entitas berlisensi dan diawasi CBN.

Ini menciptakan peluang sekaligus pengecualian, karena startup tanpa lisensi yang membangun produk keuangan tidak dapat mengakses data perbankan secara langsung tanpa bermitra dengan institusi berlisensi.

Dan, ya, Ifeoluwa dari Technext menulis penjelasan komprehensif tentang hal ini di sini: Bagaimana sistem Open Banking CBN akan memengaruhi fintech Nigeria: Semua yang perlu Anda ketahui

Regulator juga mempermudah dokumentasi pembayaran lintas batas pada April melalui Surat Edaran TED/FEM/PUB/FPC/001/006. Untuk transaksi PAPSS, individu sekarang dapat mengirim hingga $2.000 dan perusahaan hingga $5.000 hanya menggunakan dokumentasi KYC dan AML dasar. Dokumentasi forex lengkap tetap wajib di atas ambang batas ini, tetapi penyederhanaan dokumen mengurangi hambatan untuk pengiriman uang intra-Afrika kecil.

Kebijakan CBN baru yang memengaruhi operasi fintech

Agustus memperkenalkan pembatasan geografis yang berdampak besar pada operator perbankan agen. Semua terminal POS sekarang harus beroperasi dalam radius 10 meter dari alamat terdaftar, dengan geo-tagging wajib.

Batas waktu kepatuhan Oktober 31 berarti terminal yang beroperasi di luar lokasi yang disetujui berisiko dinonaktifkan. CBN membenarkan ini dengan menunjuk data penipuan 2023 yang menunjukkan saluran POS menyumbang 26,37% dari semua insiden penipuan.

Tentang hal ini, Ifeoluwa menulis tentang 5 perubahan besar.

Bulan yang sama menyaksikan Komisi Persaingan dan Perlindungan Konsumen Federal (FCCPC) menangani penyalahgunaan pinjaman digital.

Dirilis pada Juli dan mulai berlaku pada Agustus, Peraturan Pinjaman Konsumen Digital, Elektronik, Online, atau Non-Tradisional memperkenalkan denda antara ₦50 juta dan ₦100 juta, atau 1% dari omset tahunan untuk perusahaan yang melanggar aturan perilaku.

Pelanggar individu menghadapi hukuman hingga ₦50 juta, dengan direktur perusahaan berisiko sanksi hingga lima tahun. Kerangka kerja ini menggantikan metode penegakan sebelumnya berupa penggerebekan kantor dan penghapusan aplikasi dengan penalti terstandarisasi.

Bankole dari Technext melaporkan hal ini.

Persyaratan pendaftaran membawa biaya tinggi. Aplikasi lisensi biayanya ₦100.000, dengan biaya persetujuan ₦1 juta untuk operator uang seluler dan pemberi pinjaman digital yang ada.

461 pemberi pinjaman terdaftar per awal Agustus hanya dapat mencakup dua aplikasi per persetujuan, dengan aplikasi tambahan biayanya ₦500.000 masing-masing dan kepemilikan dibatasi hingga lima.

Persetujuan awal berakhir setelah tiga tahun, memerlukan perpanjangan pada 31 Maret tahun berikutnya, kemudian setiap 36 bulan setelahnya. Pungutan tahunan sebesar ₦500.000 diterapkan pada semua operator.

Peraturan diperluas ke pinjaman pulsa, membawa aliran pendapatan fintech MTN sebesar ₦83,19 miliar di bawah pengawasan FCCPC.

powered by Advanced iFrame. Get the Pro version on CodeCanyon.

Hanya bank mikro yang mendapatkan pengecualian, meskipun mereka masih membutuhkan pembebasan. Pemberi pinjaman menghadapi kewajiban baru: membatasi iklan, mengakhiri pemasaran yang tidak diminta, transparansi pada semua biaya, dan menyetujui pinjaman hanya untuk peminjam yang layak kredit.

FCCPC mendapatkan wewenang untuk memantau suku bunga dan memastikan tidak ada eksploitasi. Operator memiliki waktu 90 hari untuk mematuhi persyaratan audit, pelaporan semesteran, pengajuan pengembalian tahunan, dan produksi dokumen dalam 48 jam atas permintaan.

Oktober menghadirkan perubahan paling mengganggu sejauh ini. Pedoman perbankan agen komprehensif yang dirilis pada 6 Oktober termasuk klausul eksklusivitas yang berlaku mulai 1 April 2026.

Agen POS hanya dapat bekerja dengan satu prinsipal dan satu super agen secara bersamaan, mengakhiri model multi-penyedia yang banyak diandalkan agen untuk diversifikasi pendapatan.

Joshua menulis tentang hal ini di sini.

Batas transaksi sekarang membatasi pelanggan individu pada ₦100.000 harian dan ₦500.000 mingguan, dengan batas harian agen pada ₦1,2 juta.

Super agen tidak dapat secara langsung menyediakan layanan perbankan agen, dan kriteria kualifikasi telah diperketat untuk mengecualikan siapa pun dengan BVN bermasalah, pinjaman buruk baru-baru ini, atau riwayat kejahatan keuangan.

Hukuman termasuk blacklisting dan inspeksi regulasi langsung.

Regulator menargetkan praktik pemasaran pada November. Surat edaran yang dikeluarkan pada 27 November melarang pernyataan komparatif, superlatif, atau de-marketing dalam iklan.

Yang lebih signifikan, itu melarang semua pemasaran berbasis insentif, termasuk tantangan putar-untuk-menang, undian hadiah, dan elemen gamifikasi. Aturan ini berlaku untuk bank, Bank Layanan Pembayaran, dan Lembaga Keuangan Lainnya, memaksa perusahaan digital-first untuk mengubah strategi media sosial yang sangat bergantung pada kampanye viral dan kontes akuisisi pengguna.

Desember membawa kebijakan penarikan tunai yang direvisi berlaku mulai 1 Januari 2026. Sementara CBN menghapus semua batas setoran dan meningkatkan batas penarikan mingguan menjadi ₦500.000 untuk individu dan ₦5 juta untuk perusahaan, biaya penarikan berlebih tetap 3% untuk individu dan 5% untuk perusahaan.

Batas ATM harian tetap pada ₦100.000. Perubahan ini dapat mengurangi ketergantungan pada agen POS untuk akses tunai, berpotensi memotong volume transaksi untuk jaringan perbankan agen yang sudah menghadapi pembatasan eksklusivitas dan lokasi.

Biaya kepatuhan meningkat saat CBN memperketat pengawasan

Persyaratan infrastruktur meningkat sepanjang 2025.

Mandat migrasi ISO 20022 mengharuskan penyedia layanan pembayaran meningkatkan sistem ke standar pesan baru, dengan ketidakpatuhan berisiko denda, penangguhan, atau pencabutan lisensi.

Draf eksposur Mei tentang solusi AML otomatis mewajibkan pemantauan real-time dan peringatan instan untuk transaksi berisiko tinggi, termasuk arus lintas batas, setoran tunai besar, dan aktivitas terkait kripto.

Pemberi pinjaman, startup pembayaran, dan bank sekarang harus memelihara sistem penandaan otomatis, secara signifikan meningkatkan biaya kepatuhan.

Pedoman draf tentang penipuan pembayaran push resmi memperkenalkan lapisan kewajiban lain. Korban harus melaporkan dalam waktu 72 jam, setelah itu bank dan fintech memiliki 16 hari kerja untuk menyelidiki dan mengembalikan dana. Timeline yang dipadatkan ini memberikan tekanan pada sistem deteksi dan resolusi penipuan.

powered by Advanced iFrame. Get the Pro version on CodeCanyon.

Ifeoluwa, sekali lagi, menulis tentang hal ini di sini.

Komisi Urusan Perusahaan menambah tumpukan regulasi pada Desember, mengancam untuk memasukkan dalam daftar hitam dan melaporkan operator POS yang belum terdaftar dengan komisi. Dikombinasikan dengan aturan geo-tagging dan eksklusivitas CBN, perbankan agen menghadapi rintangan kepatuhan yang mungkin sulit dinavigasi oleh operator yang lebih kecil.

Peraturan Operator Transfer Uang Internasional, ditinjau pada 2024 dan diberlakukan pada 2025, menetapkan modal operasi minimum sebesar $1 juta untuk IMTO asing. Perlu dicatat, bank dan entitas fintech tidak dapat memperoleh lisensi IMTO secara langsung dan hanya dapat beroperasi sebagai agen, mengkonsolidasikan kontrol atas pergerakan uang lintas batas.

Kepadatan regulasi 2025 menandai titik infleksi yang jelas. Keuangan digital Nigeria bergerak dari pertumbuhan-dengan-segala-biaya menuju standardisasi, perlindungan konsumen, dan pencegahan penipuan.

Pertanyaan menjelang 2026 adalah apakah pemain yang lebih kecil dapat menyerap biaya kepatuhan atau konsolidasi menjadi tak terhindarkan karena hanya platform bermodal kuat yang bertahan dalam normal baru.