سهام Hewlett Packard Enterprise (HPE) پس از رشد ۶۰٪ افت ۸٪ کرد — آیا این یک فرصت خرید است؟

TLDR

• HPE درآمد رکوردی Q2 FY2026 را به میزان ۱۰.۷ میلیارد دلار ثبت کرد که نسبت به سال قبل ۴۰٪ رشد داشته و از برآورد اجماع ۹.۷۶ میلیارد دلاری پیشی گرفت
• EPS به ۰.۷۹ دلار رسید که بسیار بالاتر از برآورد تحلیلگران یعنی ۰.۵۴ دلار بود و حاشیه سود ناخالص و جریان نقدی آزاد به بالاترین سطح تاریخی رسیدند
• درآمد بخش شبکه‌سازی ۱۴۸٪ نسبت به سال قبل افزایش یافت و به ۲.۷ میلیارد دلار رسید که با کمک استثمار شبکه‌های Juniper Networks محقق شد
• Goldman Sachs هدف قیمتی خود را از ۳۲ دلار به ۷۹ دلار افزایش داد و هدف اجماع اکنون ۶۴.۶۵ دلار با رتبه‌بندی خرید متوسط است
• HPE پیش‌بینی سالانه FY2026 را افزایش داد و اکنون رشد درآمد ۲۹ تا ۳۳٪ و جریان نقدی آزاد حداقل ۳.۵ میلیارد دلار را پیش‌بینی می‌کند

سهام HPE روز جمعه با قیمت ۴۹.۱۶ دلار باز شد که ۸.۴٪ کاهش داشت، هرچند این سهام در طول یک ماه گذشته بیش از ۶۰٪ رشد کرده است — یکی از بهترین نام‌های فناوری با سرمایه بزرگ در ماه مه.

Hewlett Packard Enterprise Company, HPE

این کاهش پس از یک رشد چشمگیر در پی اعلام نتایج مالی Q2 2026 شرکت HPE در تاریخ ۱۴۰۵/۰۳/۱۱ رخ داد که در تمامی شاخص‌ها از انتظارات پیشی گرفت.

درآمد به ۱۰.۶۸ میلیارد دلار رسید که ۴۰٪ نسبت به سال قبل افزایش داشته و بسیار بالاتر از اجماع تحلیلگران یعنی ۹.۷۶ میلیارد دلار بود. EPS به ۰.۷۹ دلار رسید که برآورد ۰.۵۴ دلاری را با ۰.۲۵ دلار پشت سر گذاشت.

این فقط به خط بالا و پایین محدود نشد. HPE در یک فصل به بالاترین سطح تاریخی در حاشیه سود ناخالص، EPS غیر-GAAP و جریان نقدی آزاد دست یافت. حاشیه سود ناخالص GAAP به ۳۶.۵٪ رسید که ۸۱۰ نقطه پایه نسبت به سال قبل افزایش داشت.

بخش شبکه‌سازی برجسته‌ترین بخش بود. درآمد این بخش ۱۴۸٪ افزایش یافت و به ۲.۷ میلیارد دلار رسید که با استثمار Juniper Networks محقق شد. شبکه‌سازی مراکز داده به تنهایی ۲۳۳٪ رشد کرد.

بخش ابر و هوش مصنوعی ۲۳٪ رشد کرد و به ۷.۷ میلیارد دلار رسید و درآمد سرور ۳۳٪ افزایش یافت. این اعداد نشان‌دهنده تقاضای قوی در ساخت زیرساخت هوش مصنوعی است.

Goldman Sachs هدف قیمتی را بیش از دو برابر کرد

Goldman Sachs پس از انتشار نتایج به سرعت اقدام کرد. این شرکت در تاریخ ۱۴۰۵/۰۳/۱۳ هدف قیمتی خود را از ۳۲ دلار به ۷۹ دلار افزایش داد و رتبه‌بندی خرید خود را حفظ کرد. این بانک به اعتماد بیشتر به موقعیت HPE در زیرساخت هوش مصنوعی اشاره کرد.

Goldman تنها نبود. Loop Capital سهام را از Hold به Buy ارتقا داد و هدف خود را از ۲۳ دلار به ۷۵ دلار افزایش داد. Barclays هدف خود را به ۶۷ دلار با رتبه‌بندی Overweight ارتقا داد. Raymond James به ۷۴ دلار با رتبه Outperform رسید. Argus به ۷۰ دلار با رتبه Buy رسید.

هدف قیمتی اجماع اکنون در ۶۴.۶۵ دلار قرار دارد و ۱۱ تحلیلگر در Buy و ۱۰ تحلیلگر در Hold هستند.

پیش‌بینی و سود سهام

پس از این فصل قوی، HPE پیش‌بینی سالانه FY2026 خود را افزایش داد. این شرکت اکنون رشد درآمد ۲۹ تا ۳۳٪ و جریان نقدی آزاد حداقل ۳.۵ میلیارد دلار را پیش‌بینی می‌کند. پیش‌بینی EPS Q3 بین ۰.۸۸ تا ۰.۹۳ دلار تعیین شد.

HPE همچنین سود سهام فصلی ۰.۱۴۲۵ دلار به ازای هر سهم اعلام کرد که در تاریخ ۱۴۰۵/۰۴/۲۴ به سهامداران ثبت‌شده در تاریخ ۱۴۰۵/۰۳/۲۶ پرداخت می‌شود.

در بخش نهادی، Havemeyer Place LP یک موقعیت جدید به ارزش تقریبی ۳.۲۸ میلیون دلار باز کرد. چندین صندوق دیگر سهام خود را در Q4 افزایش دادند، از جمله Vise Technologies که موقعیت خود را ۷۲.۹٪ افزایش داد. سرمایه‌گذاران نهادی اکنون ۸۰.۷۸٪ از سهام را در اختیار دارند.

مدیرعامل Antonio Neri در تاریخ ۱۴۰۴/۰۱/۲۸ تحت برنامه از پیش تنظیم‌شده 10b5-1، ۱۵۰,۰۰۰ سهم را به قیمت ۲۶.۵۰ دلار فروخت. معاون اجرایی ارشد Fidelma Russo در تاریخ ۱۴۰۴/۰۲/۰۱ تحت برنامه 10b5-1، ۱۷,۰۰۱ سهم را به قیمت ۲۷.۹۷ دلار فروخت.

HPE دارای کمترین قیمت ۱۲ ماهه ۱۷.۴۹ دلار و بیشترین قیمت ۱۲ ماهه ۶۴.۲۵ دلار است. میانگین متحرک ۵۰ روزه سهام در ۳۱.۶۵ دلار و میانگین متحرک ۲۰۰ روزه در ۲۵.۶۴ دلار قرار دارد.

این مطلب با عنوان سهام Hewlett Packard Enterprise (HPE) پس از رشد ۶۰٪، ۸٪ کاهش یافت — آیا این یک فرصت خرید است؟ ابتدا در CoinCentral منتشر شد.