SEC Menyebut Penambangan Bitcoin Pihak Ketiga sebagai 'Sekuritas' dalam Penangkapan Penipuan $48 Juta

Komisi Sekuritas dan Bursa A.S. menyatakan bahwa beberapa kesepakatan hosting penambangan Bitcoin pihak ketiga dapat dianggap sebagai sekuritas, menurut gugatan federal yang terkait dengan dugaan penipuan $48 juta yang melibatkan perusahaan penambangan VBit Technologies.

Dalam pengaduan yang diajukan pada hari Rabu di Pengadilan Distrik A.S. untuk Distrik Delaware, SEC menuduh pendiri dan mantan CEO VBit, Danh C. Vo, menyesatkan ribuan investor.

Regulator mengklaim perusahaan tersebut menjual kontrak investasi tidak terdaftar yang terkait dengan operasi penambangan Bitcoin yang di-hosting.

Inti dari kasus ini adalah apa yang disebut "Perjanjian Hosting" yang dipromosikan oleh VBit antara akhir 2018 dan awal 2022. SEC mengatakan kontrak tersebut ditawarkan kepada investor ritel sebagai cara yang sebagian besar tanpa campur tangan untuk menghasilkan pendapatan pasif melalui penambangan Bitcoin.

Mengapa SEC Mengatakan Kontrak Penambangan VBit Adalah Sekuritas

Penambangan Bitcoin biasanya melibatkan menjalankan komputer khusus untuk memvalidasi transaksi di jaringan Bitcoin sebagai imbalan koin yang baru dicetak.

SEC menuduh Vo menggunakan kompleksitas teknis dari proses tersebut untuk mempromosikan model siap pakai di mana investor diberitahu bahwa mereka memiliki rig penambangan yang akan dikumpulkan dan dioperasikan sepenuhnya oleh VBit.

Keuntungan dipasarkan sebagai proporsional terhadap bagian setiap investor dari daya komputasi, atau hashrate.

Menurut pengaduan, hampir semua pelanggan VBit menandatangani Perjanjian Hosting ini, yang dijual dalam paket berjenjang mulai dari paket berbiaya rendah hingga penawaran premium yang konon mencakup hingga delapan rig penambangan.

Investor didorong untuk memilih penambangan yang di-hosting daripada mengoperasikan peralatan sendiri melalui harga diskon, jangka waktu kontrak yang lebih lama, dan janji keuntungan stabil tanpa keterlibatan operasional.

SEC menuduh bahwa pernyataan tersebut adalah palsu. Pengajuan pengadilan menyatakan bahwa VBit menjual jauh lebih banyak perjanjian hosting daripada peralatan penambangan yang dimilikinya untuk mendukung.

Pada tahun 2020, perusahaan diduga menjual perjanjian yang mencakup lebih dari 3.300 rig sementara mengoperasikan kurang dari 1.000.

Pada tahun 2021, perjanjian dilaporkan mencakup lebih dari 8.400 rig, sementara hanya 1.643 yang beroperasi.

Akibatnya, hashrate yang dijanjikan kepada investor tidak dapat diberikan.

Lembaga tersebut lebih lanjut menuduh bahwa investor tidak pernah memiliki atau mengendalikan peralatan penambangan tertentu dan sepenuhnya bergantung pada operasi Vo dan VBit untuk menghasilkan keuntungan.

Atas dasar itu, SEC berpendapat bahwa Perjanjian Hosting memenuhi definisi kontrak investasi berdasarkan uji Howey Mahkamah Agung dan oleh karena itu seharusnya didaftarkan sebagai sekuritas.

Investor Dikunci Saat SEC Mengatakan Perusahaan Penambangan Memindahkan Dana ke Luar Negeri

Berdasarkan hukum A.S., suatu pengaturan dapat dianggap sebagai sekuritas jika investor menyumbangkan uang untuk perusahaan bersama dengan ekspektasi yang wajar akan keuntungan yang berasal terutama dari upaya orang lain.

SEC mengklaim model hosting VBit memenuhi keempat elemen tersebut, menempatkannya dalam aturan sekuritas federal yang mengatur pendaftaran, pengungkapan, dan perlindungan anti-penipuan.

Pengaduan tersebut juga menuduh Vo memalsukan saldo akun investor melalui portal online yang menampilkan pengembalian penambangan hipotetis yang tidak terkait dengan produksi Bitcoin aktual.

Bitcoin yang ditambang diduga dikendalikan secara eksklusif oleh Vo.

SEC mengatakan bahwa antara Desember 2020 dan November 2021, Vo mentransfer sekitar $48,5 juta dana investor ke rekening pribadi, mendistribusikan jutaan kepada anggota keluarga, dan menggunakan uang investor untuk perdagangan cryptocurrency.

Setelah mengetahui investigasi SEC pada tahun 2021, Vo diduga meninggalkan Amerika Serikat. VBit kemudian mengumumkan bahwa perusahaan telah dijual kepada entitas bernama Advanced Mining Group, yang SEC gambarkan sebagai perusahaan cangkang yang digunakan untuk mempertahankan penampilan operasi yang sedang berlangsung.

Pada pertengahan 2022, investor dikunci dari akun mereka.

SEC mencari perintah permanen, pengembalian keuntungan ilegal, hukuman perdata, dan larangan yang mencegah Vo menjabat sebagai pejabat atau direktur perusahaan publik. Sidang juri telah diminta.