DeFi Development Corp. telah menetapkan harga penawaran pribadi surat utang konversi yang ditingkatkan sebesar $112,5 juta untuk memperkuat kas perusahaan, termasuk akuisisi lebih lanjut solana (SOL).
Perusahaan yang terdaftar di Nasdaq (DFDV) mengumumkan surat utang senior konversi 5,5% yang jatuh tempo 2030, dipasarkan kepada pembeli institusi yang memenuhi syarat berdasarkan Peraturan 144A. Ukuran penawaran meningkat dari target awalnya.
Perkiraan hasil bersih adalah $108,1 juta, berpotensi naik menjadi $132,2 juta jika pembeli sepenuhnya menggunakan opsi senilai $25 juta. Sekitar $75,6 juta akan mendanai transaksi pembelian saham forward prabayar yang terkait dengan penawaran tersebut. Dana yang tersisa dialokasikan untuk tujuan perusahaan umum, termasuk secara eksplisit untuk membeli lebih banyak SOL.
Menurut rilis tersebut, surat utang ini memiliki harga konversi awal sebesar $23,11 per saham, premium 10% dari harga penutupan DFDV pada 1 Juli sebesar $21,01. Surat utang ini jatuh tempo pada 1 Juli 2030, dengan opsi penebusan khusus dimulai pada 5 Juli 2026.
Transaksi forward prabayar senilai $75,6 juta dengan pembeli awal dimaksudkan untuk memfasilitasi lindung nilai oleh investor surat utang. Namun, perusahaan memperingatkan bahwa aktivitas ini dapat memengaruhi harga saham DFDV dan harga konversi efektif surat utang tersebut.
DeFi Development Corp. mempertahankan strategi kas yang berpusat pada akumulasi dan pengembangan solana (SOL). Kepemilikan SOL perusahaan baru-baru ini dinilai sebesar $263 juta. Penawaran ini diharapkan ditutup pada 8 Juli, menunggu kondisi standar.


