Saham Meta Melonjak seiring Kesepakatan TPU Google Menyusul Perjanjian Chip Nvidia dan AMD

TLDR

• Meta telah menandatangani kesepakatan multi-miliar dolar selama beberapa tahun dengan Google untuk menyewa Tensor Processing Units (TPU) miliknya untuk pengembangan model AI.
• Meta juga sedang dalam pembicaraan untuk membeli TPU Google untuk pusat data miliknya sendiri pada awal tahun depan.
• Ini mengikuti kesepakatan chip terpisah Meta dengan Nvidia dan AMD minggu ini.
• Kesepakatan Meta-Nvidia mencakup jutaan GPU Blackwell dan Rubin, sementara kesepakatan AMD bernilai ~$100 miliar selama lima tahun.
• Analis memberi peringkat META sebagai Strong Buy, dengan target harga rata-rata $864,62, yang mengimplikasikan kenaikan ~31,6%.

Meta Platforms telah memiliki minggu yang sibuk di pasar chip. Perusahaan kini telah menandatangani kesepakatan pasokan chip besar dengan tiga nama terbesar dalam perangkat keras AI: Nvidia, AMD, dan sekarang Google.

Kesepakatan terbaru melihat Meta menyewa Tensor Processing Units milik Google, yang lebih dikenal sebagai TPU, untuk membantu membangun model AI baru. The Information pertama kali melaporkan kesepakatan tersebut, menggambarkannya sebagai kesepakatan multi-tahun senilai miliaran dolar.

Meta juga sedang dalam pembicaraan untuk melangkah lebih jauh dan membeli TPU Google untuk digunakan di pusat data miliknya sendiri, berpotensi pada awal tahun depan.

Meta Platforms, Inc., META

TPU Google dikembangkan oleh perusahaan induknya, Alphabet, dan telah diposisikan sebagai pesaing langsung GPU Nvidia. Penjualan TPU telah menjadi bagian yang berkembang dari pendapatan cloud Google, dan kesepakatan ini memberikan Alphabet pelanggan berprofil tinggi untuk ditunjukkan.

Alphabet juga dilaporkan telah membentuk joint venture dengan perusahaan investasi besar yang tidak disebutkan namanya untuk menyewakan TPU kepada pelanggan lain — sebuah tanda bahwa perusahaan mendorong lebih keras untuk mengembangkan bisnis chip-nya di luar penggunaan internalnya sendiri.

Belanja Chip Meta yang Besar

Awal minggu ini, Meta mengumumkan kesepakatan dengan AMD yang mencakup 6 gigawatt daya komputasi. Kesepakatan tersebut dinilai sekitar $100 miliar selama lima tahun.

Sebagai bagian dari kesepakatan AMD tersebut, Meta akan menerima GPU MI450 kustom pertama dan CPU Venice pada akhir 2026. Meta juga mendapatkan waran hingga 160 juta saham AMD, mengikat kepentingan kedua perusahaan bersama-sama.

Kesepakatan Nvidia sama besarnya dalam cakupan. Meta berencana untuk menerapkan jutaan GPU Blackwell dan Rubin milik Nvidia, bersama dengan CPU Grace dan Vera, serta perangkat keras jaringan Spectrum-X. Ini menandai peluncuran CPU Grace mandiri besar pertama Nvidia dengan pelanggan mana pun.

Ketiga kesepakatan ini bersama-sama menggambarkan sebuah perusahaan yang menghabiskan banyak uang untuk menutup kesenjangan dengan pesaing AI.

Dorongan TPU Google Melawan Nvidia

Bagi Google, mendapatkan Meta sebagai pelanggan TPU adalah langkah bermakna dalam upayanya untuk menghadapi dominasi Nvidia di pasar chip AI.

Saham Nvidia turun lebih dari 5% pada hari itu, sementara AMD turun lebih dari 3%. Alphabet turun sekitar 1,76%. Meta naik 0,51%.

Laporan awal minggu ini menunjukkan Google telah menjelajahi cara-cara baru untuk memperluas adopsi TPU, dengan beberapa startup sudah bergabung. Namun, perusahaan telah menghadapi hambatan manufaktur dan adopsi terbatas dari penyedia cloud besar.

Bisnis Meta memberi Google kesempatan untuk menunjukkan bahwa chip-nya dapat menangani beban kerja AI berskala besar yang menuntut.

Alphabet membentuk joint venture dengan perusahaan investasi yang tidak diungkapkan untuk mendukung penyewaan TPU — sebuah struktur yang dapat membantu mendanai kapasitas manufaktur yang dibutuhkan untuk memenuhi permintaan yang terus bertumbuh.

Pada sisi analis, META saat ini memegang konsensus Strong Buy di TipRanks, berdasarkan 39 peringkat Buy dan 4 Hold. Target harga rata-rata berada di $864,62, menunjukkan kenaikan sekitar 31,6% dari level saat ini.

Postingan Saham Meta Naik karena Kesepakatan TPU Google Menyusul Kesepakatan Chip Nvidia dan AMD pertama kali muncul di CoinCentral.