Itaú Mempertimbangkan Alokasi Bitcoin 1% hingga 3% untuk 2026

Bank swasta terbesar Brasil, Itaú Unibanco, dan divisi investasinya Itaú Asset Management mendesak investor untuk mempertimbangkan alokasi Bitcoin terbatas sebesar 1% hingga 3% dalam portofolio mereka mulai tahun 2026. Panduan ini muncul dalam penelitian terbaru dan mencerminkan pergeseran ke arah pengintegrasian aset digital dalam strategi kekayaan tradisional.

Bank tersebut memposisikan Bitcoin bukan sebagai aset inti, melainkan sebagai aset pelengkap yang dapat memberikan manfaat diversifikasi di tengah ketidakpastian ekonomi global dan risiko mata uang domestik. Fluktuasi harga terkini dan gejolak nilai tukar telah menggarisbawahi tantangan yang dihadapi banyak investor, dan laporan Itaú menyarankan bahwa eksposur yang disiplin dan moderat dapat membantu mengatasi masalah-masalah tersebut.

Rekomendasi Itaú berasal dari analisis internal yang menunjukkan korelasi rendah Bitcoin dengan saham tradisional, obligasi, dan pendapatan tetap, yang telah memperkuat alasan untuk memasukkan aset tersebut dalam campuran investasi yang lebih luas. Bank tersebut mencatat bahwa alokasi yang terkalibrasi dapat memberikan eksposur terhadap potensi apresiasi jangka panjang sambil mengelola risiko secara keseluruhan.

Alasan dan Konteks Strategis di Balik Panduan Alokasi

Keputusan Itaú mencerminkan tren makro yang lebih luas termasuk ketegangan geopolitik, perubahan kebijakan moneter, dan volatilitas mata uang di Brasil, di mana real telah berfluktuasi secara signifikan. Dalam komentarnya, para ahli strategi bank menyoroti dinamika Bitcoin yang berbeda dan sifatnya yang global, terdesentralisasi sebagai alasan utama untuk peran potensialnya sebagai diversifikasi.

Bank tersebut menekankan bahwa memilih waktu pasar berisiko, dan sebagai gantinya menganjurkan pendekatan jangka panjang dan disiplin dalam cara investor membangun dan mempertahankan posisi Bitcoin mereka. Pandangan tersebut sejalan dengan bagaimana teori portofolio modern memperlakukan alokasi kecil untuk aset yang tidak berkorelasi.

Pada saat yang sama, Itaú memperluas penawaran aset digitalnya melalui produk-produk baru, termasuk ETF dan dana terkait Bitcoin, menandakan penerimaan institusional yang lebih luas terhadap eksposur cryptocurrency yang melampaui sekadar catatan penasihat.

Apa yang Perlu Diketahui Investor tentang Rekomendasi 1%–3%

Rentang spesifik Itaú — 1% hingga 3% — diposisikan sebagai eksposur terkontrol, bukan pergeseran besar dalam strategi portofolio secara keseluruhan. Penelitian bank menekankan bahwa Bitcoin harus tetap menjadi bagian strategis kecil, dimaksudkan untuk menyeimbangkan aset tradisional daripada menggantikannya.

Untuk investor Brasil, rekomendasi tersebut juga memperhitungkan dampak pergerakan nilai tukar pada pengembalian, karena kinerja Bitcoin dalam real dapat berbeda tajam dari kinerjanya dalam dolar karena fluktuasi mata uang.

Sementara volatilitas Bitcoin tetap ada, panduan Itaú menempatkannya sejajar dengan tren institusional global di mana bank dan manajer aset secara hati-hati mengintegrasikan aset digital ke dalam kerangka portofolio jangka panjang.