Pertumbuhan pinjaman bank Filipina di bulan Januari paling lambat dalam hampir dua tahun

Oleh Katherine K. Chan, Reporter

Pertumbuhan pinjaman bank-bank Filipina melambat ke level terendah dalam hampir dua tahun pada Januari karena pinjaman yang beredar terus berkembang dengan kecepatan satu digit, menurut data awal bank sentral.

Berdasarkan data yang dirilis oleh Bangko Sentral ng Pilipinas pada akhir hari Senin, total pinjaman yang beredar dari bank universal dan komersial, setelah dikurangi perjanjian pembelian kembali terbalik, tumbuh 9,3% menjadi P14,236 triliun pada Januari dari P13,02 triliun setahun sebelumnya.

Ini adalah kecepatan paling lambat yang terlihat dalam 23 bulan atau sejak 8,7% pada Februari 2024.

Pertumbuhan pinjaman Januari juga lebih lambat dari revisi 9,6% pada Desember.

Berdasarkan penyesuaian musiman, pinjaman bank tumbuh 1% dari bulan ke bulan.

Pada Januari, bank-bank besar meminjamkan total P13,939 triliun kepada penduduk, naik 9,9% dari P12,689 triliun yang disalurkan pada bulan yang sama tahun lalu. Pertumbuhan pinjaman untuk penduduk lebih lambat dari 10,06% pada Desember.

Pinjaman untuk kegiatan produksi penduduk mencapai hampir P12 triliun pada Januari, naik 8,2% dari P11,089 triliun yang tercatat setahun lalu. Ini menyumbang sebagian besar atau 84,3% dari pinjaman yang beredar selama bulan tersebut.

Pinjaman untuk pasokan listrik, gas, uap, dan pendingin udara naik 20,3%, diikuti oleh transportasi dan penyimpanan (19,1%), kegiatan real estat (9,1%), perdagangan grosir dan eceran, perbaikan kendaraan bermotor dan sepeda motor (8,3%), kegiatan keuangan dan asuransi (5,5%), dan informasi dan komunikasi (4,9%).

Pada saat yang sama, pinjaman konsumen kepada penduduk, yang merupakan 13,6% dari total pinjaman, tumbuh 21,3% tahun ke tahun menjadi P1,94 pada bulan pertama tahun 2026 dari hampir P1,6 triliun pada tahun 2025.

Pinjaman kartu kredit melonjak 27,7% secara tahunan menjadi P1,2 triliun pada Januari dari P940,073 miliar setahun lalu. Pinjaman untuk kendaraan bermotor juga naik 14,9% menjadi P530,285 miliar pada Januari dari P461,658 miliar, sementara pinjaman konsumsi tujuan umum berbasis gaji naik 5% menjadi P165,724 miliar dari P157,893 miliar setahun lalu.

Sementara itu, pinjaman untuk bukan penduduk mencapai P296,391 miliar pada Januari, turun 10,4% secara tahunan — lebih curam dari penurunan 8% yang direvisi pada Desember.

"BSP memantau pinjaman bank karena merupakan saluran transmisi utama kebijakan moneter," kata bank sentral dalam sebuah pernyataan.

"Ke depan, BSP akan memastikan bahwa likuiditas domestik dan kondisi pinjaman bank tetap konsisten dengan mandat stabilitas harga dan keuangannya," tambahnya.

JUMLAH UANG BEREDAR NAIK
Data awal BSP terpisah juga menunjukkan bahwa ekonomi memiliki P19,711 triliun likuiditas pada Januari, berkembang 8,6% dari P18,149 triliun pada bulan yang sama di tahun 2025.

Ini adalah pertumbuhan likuiditas domestik (M3) tercepat yang terlihat dalam sekitar lima tahun atau sejak 9,5% pada Februari 2021.

Dari bulan ke bulan, M3 naik tipis 0,8% berdasarkan penyesuaian musiman.

M3 adalah ukuran jumlah uang dalam ekonomi yang mencakup mata uang yang beredar, deposito bank, dan aset keuangan lainnya yang mudah dikonversi menjadi uang tunai.

Klaim domestik, yang mencakup klaim dari sektor swasta dan pemerintah, mencapai P22,297 triliun, naik 10% tahun ke tahun dari P20,275 triliun.

Ini, karena peningkatan pinjaman kepada korporasi swasta non-keuangan dan rumah tangga mendorong klaim pada sektor swasta sebesar 10,6% menjadi P14,466 triliun pada Januari dari P13,083 triliun tahun lalu.

Sementara itu, klaim bersih pada pemerintah pusat naik 8,9% menjadi P5,888 triliun pada Januari dari P5,406 triliun setahun sebelumnya karena pinjaman yang lebih tinggi.

Klaim pada suatu sektor mengacu pada kewajiban sektor tersebut kepada korporasi deposito seperti bank dan bank sentral.

Data bank sentral juga menunjukkan bahwa aset asing bersih (NFA) dalam nilai peso mencapai P7,545 triliun pada Januari, naik 10,2% dari P6,844 triliun setahun lalu.

Secara rinci, NFA bank sentral 1,9% lebih tinggi tahun ke tahun menjadi P6,623 triliun, sementara NFA bank melonjak 18,1% menjadi P922,863 miliar.

NFA mencerminkan perbedaan antara klaim dan kewajiban korporasi deposito kepada bukan penduduk.