Federal Reserve mengumumkan perombakan besar terhadap tes stres bank tahunannya setelah adanya tantangan hukum dari berbagai kelompok industri, menurut siaran pers dari bank sentral pada hari Jumat.
Perubahan tersebut merespons keluhan bahwa proses yang digunakan untuk menentukan berapa banyak modal yang harus dimiliki bank-bank besar itu tidak transparan, tidak dapat diprediksi, dan mahal bagi pemberi pinjaman. Fed mengatakan pendekatan baru ini bertujuan untuk meningkatkan transparansi sambil tetap menjaga agar tes tersebut berguna untuk mengevaluasi bagaimana perusahaan akan menangani penurunan ekonomi yang parah.
Fed mengatakan akan mengungkapkan lebih banyak detail tentang skenario dan model yang digunakan untuk menjalankan tes dan akan memungkinkan komentar publik terhadapnya. Bank sentral juga mengatakan pengurangan keseluruhan dalam persyaratan modal akan minimal. Diperkirakan persyaratan modal akan turun hanya dengan jumlah yang "dapat diabaikan", mengurangi beban kerja bagi bank, terutama institusi terbesar yang menjalani tes setiap tahun.
Para penggugat berpendapat bahwa tes stres tersebut kurang transparan dan melanggar hukum. Kelompok-kelompok yang mengajukan gugatan termasuk Bank Policy Institute, American Bankers Association, U.S. Chamber of Commerce, Ohio Bankers League, dan Ohio Chamber of Commerce.
Kelompok lobi perbankan besar yaitu Financial Services Forum dan Bank Policy Institute, mengeluarkan pernyataan mendukung pengumuman tersebut, mengatakan bahwa hal itu mengatasi kekhawatiran yang sudah lama ada tentang kesulitan dan kurangnya kejelasan dalam sistem pengujian.
Federal Reserve menguraikan perubahan model dan skenario
Fed mengatakan bank akan perlu menyerahkan lebih sedikit dokumentasi ke depannya. Pengurangan rata-rata akan sekitar 10.000 halaman materi pendukung per institusi.
Ada perpecahan di dalam bank sentral.
Michael Barr, anggota Dewan Gubernur, mengatakan dia tidak mendukung proposal tersebut. Dia mengatakan rencana tersebut akan "membuat tes stres lebih lemah dan kurang kredibel" dan dapat menghasilkan "proyeksi yang terlalu optimis," membuka pintu bagi "permainan oleh bank."
Michelle Bowman, yang sebelumnya menjabat sebagai wakil ketua untuk pengawasan, mendukung proposal tersebut dan menyebutnya "sangat baik," tetapi mengatakan dia menyesalkan bahwa masalah-masalah tersebut hanya ditangani "setelah gugatan menjadi tak terhindarkan."
Waktu perombakan ini bertepatan dengan saat regulator sedang mengevaluasi beberapa aturan lain untuk bank. Administrasi Trump telah mendorong pejabat untuk mengurangi beban regulasi untuk mendorong pertumbuhan dan investasi di seluruh sektor keuangan.
Tes stres diberlakukan setelah krisis 2008, ketika pemerintah memperkenalkan proses analisis dan tinjauan modal komprehensif untuk memastikan bank dapat bertahan dari guncangan parah.
Kondisi tes masa depan dan tantangan hukum
Fed mengatakan tes stres akan terus mengevaluasi ketahanan dalam kondisi ekonomi yang sulit, seperti bagaimana kinerja mereka jika pengangguran mencapai 10 persen, harga rumah nominal turun sekitar sepertiga, dan harga real estat komersial turun 40 persen.
Douglas Elliott, seorang partner di firma konsultan Oliver Wyman, mengatakan tes tersebut telah menjadi pendorong terkuat persyaratan modal untuk bank-bank besar dan bahwa struktur baru mungkin akan mengurangi pengaruh tersebut "sampai batas tertentu."
Perubahan yang diperkirakan pada tingkat modal adalah kecil. Fed mengatakan modifikasi terhadap model dan skenario akan mengurangi modal yang diperlukan sekitar 0,25 poin persentase rata-rata dibandingkan dengan dua tahun sebelumnya.
Sebelumnya dalam tahun ini, bank sentral menyarankan untuk merata-ratakan hasil tes stres selama periode dua tahun untuk mengurangi fluktuasi jumlah modal yang harus dimiliki bank dari tahun ke tahun.
Regulator mengharuskan bank untuk memiliki cukup modal untuk menyerap kerugian selama tekanan keuangan. Bank sering lebih menyukai persyaratan modal yang lebih rendah karena dapat meningkatkan profitabilitas relatif terhadap ekuitas.
Ingin proyek Anda di hadapan pikiran-pikiran terbaik di dunia kripto? Tampilkan dalam laporan industri kami berikutnya, di mana data bertemu dampak.
Sumber: https://www.cryptopolitan.com/fed-rolls-back-bank-stress-tests/
